안정적인 분배금 배당금을 주는 대한민국 리츠 베스트 5

대한민국 리츠(REITs) 시장은 2025년 기준 23개의 상장 리츠가 운영되고 있으며, 평균 연환산 배당률 7.4%(2023년 기준)를 기록하며 저금리 시대 매력적인 투자 대안으로 부상하고 있습니다. 본 문서에서는 안정적인 분배금과 높은 배당수익을 제공하는 국내 최고의 리츠 5개를 분석하고, 리츠 투자의 장점과 세금 혜택, 그리고 2025년 리츠 시장 전망을 살펴봅니다.

대한민국 리츠 배당률 현황과 시장 개요

한국 리츠 시장은 지속적인 성장세를 보이며 투자자들에게 안정적인 수익을 제공하고 있습니다. 2024년 기준으로 상장된 리츠들은 평균적으로 7~10%대의 배당률을 기록하고 있으며, 일부 우량 리츠의 경우 10% 이상의 고배당을 실현하고 있습니다. 이러한 높은 배당률은 현재 저금리 환경에서 매우 매력적인 투자 대안으로 평가받고 있습니다.

상장 리츠 수

2024년 현재 한국 시장에 상장된 리츠 종목 수

평균 배당률

2024년 기준 국내 상장 리츠들의 평균 연환산 배당률 범위

분리과세율

3년 이상 리츠 보유 시 적용되는 배당소득 분리과세율

리츠의 가장 큰 매력 중 하나는 분기별 배당금 지급을 통해 투자자들에게 안정적인 현금흐름을 제공한다는 점입니다. 일반적인 주식 배당이 연 1~2회인 것과 달리, 대부분의 리츠는 분기마다 배당금을 지급하여 정기적인 수입을 원하는 투자자들에게 적합합니다.

또한 한국 리츠는 3년 이상 보유 시 배당소득에 대해 9.9%의 분리과세 혜택을 제공합니다. 이는 일반적인 금융소득 종합과세율(최대 45%)에 비해 매우 유리한 조건으로, 세후 수익률을 크게 높이는 요소가 됩니다. 이러한 세제 혜택은 장기 투자자들에게 특히 매력적인 요소로 작용하고 있습니다.

베스트 1: 이지스밸류플러스리츠 (시가배당율 16.6%)

이지스밸류플러스리츠는 2024년 기준 국내 리츠 중 가장 높은 16.6%의 시가배당율을 기록하며 투자자들의 주목을 받고 있습니다. 주요 투자 자산으로는 상업용 부동산을 중심으로 구성되어 있으며, 주당 823원의 안정적인 배당금을 지급하고 있습니다.

이지스밸류플러스리츠의 핵심 경쟁력은 프리미엄 상업용 부동산 포트폴리오와 전문적인 자산 관리 능력에 있습니다. 서울 핵심 상권과 주요 도시의 상업시설을 중심으로 자산을 구성하고 있어 안정적인 임대 수입을 확보하고 있으며, 이를 통해 높은 배당 수익을 실현하고 있습니다.

특히 이지스밸류플러스리츠는 장기 임대계약을 통한 안정적인 현금흐름 확보와 함께 자산 가치 상승을 통한 성장 잠재력도 갖추고 있어, 배당 안정성과 장기 성장성을 동시에 추구하는 투자자들에게 적합한 선택이라 할 수 있습니다.

이지스밸류플러스리츠 자산 포트폴리오 구성

베스트 2~5: 케이탑리츠, 이지스밸류플러스리츠 외 주요 리츠

케이탑리츠

배당률 10.84%를 자랑하는 케이탑리츠는 프라임급 오피스 빌딩을 중심으로 포트폴리오를 구성하고 있습니다. 주요 자산으로는 강남권 핵심 오피스와 지방 주요 도시의 랜드마크 빌딩을 보유하고 있으며, 높은 임대율과 우량 임차인을 바탕으로 안정적인 수익을 창출하고 있습니다. 연 1회 배당 정책을 통해 집중적인 배당금을 지급하는 것이 특징입니다.

코람코라이프인프라리츠

전국의 주유소와 물류센터를 주요 자산으로 보유한 코람코라이프인프라리츠는 7%대의 안정적인 배당률을 기록하고 있습니다. 필수 인프라 시설에 투자함으로써 경기 변동에도 상대적으로 안정적인 수익을 창출하는 것이 강점입니다. 장기 임대계약을 통한 예측 가능한 현금흐름과 분기별 배당으로 꾸준한 수익을 원하는 투자자들에게 적합합니다.

마스턴프리미어리츠

10%대의 높은 배당률을 제공하는 마스턴프리미어리츠는 프리미엄 리테일 및 오피스 복합 자산을 중심으로 포트폴리오를 구성하고 있습니다. 서울 핵심 상권의 고급 상업시설과 오피스 빌딩을 보유하고 있으며, 분기별 배당을 통해 투자자들에게 정기적인 수익을 제공합니다. 자산 가치 상승 잠재력과 높은 배당률을 동시에 추구하는 투자자들에게 매력적인 선택입니다.

이지스밸류플러스리츠	16.6%	분기	상업용 부동산
케이탑리츠	10.84%	연 1회	오피스
코람코라이프인프라리츠	7.8%	분기	주유소, 물류센터
마스턴프리미어리츠	10.2%	분기	리테일, 오피스 복합

안정적 배당 리츠 투자 장점

높은 배당 수익률

저금리 환경에서 7~10%대의 높은 배당 수익률은 예금이나 채권 대비 월등히 높은 수익을 제공합니다. 특히 일부 우량 리츠는 10% 이상의 고배당을 지급하여 소득형 투자자들에게 매력적인 선택지가 됩니다.

분기별 정기 배당

대부분의 리츠는 분기별로 배당금을 지급하여 꾸준한 현금 흐름을 제공합니다. 이는 정기적인 소득이 필요한 은퇴자나 재정적 독립을 추구하는 투자자들에게 이상적인 투자 수단입니다.

시세 차익 가능성

배당 수익 외에도 자산 가치 상승이나 시장 평가 개선에 따른 주가 상승으로 추가적인 시세 차익을 얻을 가능성이 있습니다. 특히 우량 자산을 보유한 리츠의 경우 장기적인 자산 가치 상승으로 복합 수익률이 더욱 높아질 수 있습니다.

세제 혜택

3년 이상 리츠를 보유한 경우 배당소득에 대해 9.9%의 분리과세가 적용됩니다. 이는 일반 금융소득 종합과세율(최대 45%)에 비해 크게 유리한 조건으로, 세후 실질 수익률을 크게 높이는 요소가 됩니다.

리츠 투자는 부동산에 직접 투자하는 것과 비교했을 때 여러 장점이 있습니다. 적은 자본으로도 분산 투자가 가능하고, 유동성이 높아 필요할 때 쉽게 현금화할 수 있습니다. 또한 전문 자산관리회사에 의한 체계적인 관리로 투자자가 직접 부동산을 관리하는 번거로움이 없고, 다양한 유형의 상업용 부동산에 간접적으로 투자할 수 있는 기회를 제공합니다.

특히 인플레이션 헤지 수단으로서의 가치도 주목할 만합니다. 일반적으로 부동산 임대료는 물가 상승과 함께 인상되는 경향이 있어, 인플레이션 환경에서도 실질 수익률을 유지하는 데 도움이 됩니다. 이러한 다양한 장점들로 인해 리츠는 안정적인 소득과 자산 증식을 동시에 추구하는 투자자들에게 매력적인 선택지로 자리 잡고 있습니다.

리츠 투자 시 세금 및 법적 혜택

리츠 투자에서 가장 주목할 만한 세제 혜택은 3년 이상 보유 시 적용되는 9.9% 분리과세입니다. 일반적인 금융소득의 경우 2천만원 초과 시 종합과세 대상이 되어 최대 45%까지 세율이 적용될 수 있는 것과 비교하면 상당히 유리한 조건입니다. 이러한 세제 혜택을 받기 위해서는 증권사를 통해 분리과세 신청을 해야 하며, 3년 보유 기간을 충족해야 합니다.

분리과세 혜택

리츠 주식을 3년 이상 보유한 경우, 배당소득에 대해 9.9%의 분리과세가 적용됩니다. 이는 일반 금융소득 종합과세율(최대 45%)에 비해 크게 낮은 세율로, 세후 실질 수익률을 높이는 중요한 요소입니다.

분리과세 신청 방법

분리과세 혜택을 받기 위해서는 증권사를 통해 별도로 신청해야 합니다. 투자자는 증권사에 3년 이상 보유 의사를 표시하고 분리과세 신청서를 제출해야 하며, 중도에 매도할 경우 일반 세율이 적용될 수 있습니다.

건강보험료 영향

리츠 배당소득은 건강보험료 산정 시 포함될 수 있습니다. 특히 직장인이 아닌 지역가입자의 경우, 배당소득이 건강보험료 산정에 영향을 줄 수 있으므로 이 점을 고려한 투자 계획이 필요합니다.

리츠는 법적으로도 여러 혜택과 보호 장치가 마련되어 있습니다. 한국 리츠는 부동산투자회사법에 의해 규제되며, 자산의 90% 이상을 부동산에 투자해야 하는 의무가 있습니다. 또한 배당가능이익의 90% 이상을 투자자에게 배당할 경우 법인세가 면제되는 혜택이 있어, 이중과세를 방지하고 투자자에게 더 많은 수익을 돌려줄 수 있습니다.

최근에는 투자자 보호를 강화하는 방향으로 관련 법률이 개정되고 있습니다. 정보 공시 의무 강화와 이해관계자 간 거래 제한, 자산관리회사의 책임 강화 등을 통해 투자자의 권익을 보호하는 장치가 마련되고 있습니다. 이러한 법적 보호 장치는 리츠 투자의 안정성과 투명성을 높이는 데 기여하고 있습니다.